Un tribunal federal de EE. UU. ha resuelto los casos de la CFTC contra Caroline Ellison y Gary Wang imponiendo prohibiciones de negociación de cinco años y prohibiciones de registro de hasta 10 años.
Resumen
- Ellison recibió una prohibición de negociación de cinco años y una prohibición de registro de 10 años ante la CFTC.
- Wang recibió una prohibición de negociación de cinco años y una prohibición de registro de ocho años.
- Ambas sanciones se remontan a las órdenes de consentimiento iniciales emitidas el 23 de diciembre de 2022.
- La CFTC no busca sanciones financieras adicionales, citando su cooperación y una orden de decomiso de 11.02 mil millones de dólares.
La Comisión de Comercio de Futuros de Productos Básicos dijo el 19 de agosto que el Tribunal de Distrito de los Estados Unidos para el Distrito Sur de Nueva York había emitido órdenes de consentimiento complementarias contra Ellison, exdirectora ejecutiva de Alameda Research, y Wang, cofundador de Alameda y FTX.
Según las órdenes, ambos exejecutivos deben continuar asistiendo al regulador. Ellison no puede negociar durante cinco años y tiene prohibido registrarse ante la CFTC durante 10 años, mientras que Wang recibió una prohibición de negociación de cinco años y una prohibición de registro de ocho años.
Las restricciones no comenzaron con la última sentencia. Según el regulador, cada período se cuenta desde el 23 de diciembre de 2022, cuando el tribunal emitió las órdenes de consentimiento iniciales contra ambos.
Esas órdenes anteriores también prohibieron permanentemente a Ellison y Wang violar las disposiciones antifraude de la Ley de Intercambio de Productos Básicos y las reglas relacionadas de la CFTC. Combinadas con las órdenes complementarias, cierran las acciones de cumplimiento del regulador contra ambos exejecutivos.
La CFTC rechaza sanciones financieras adicionales
La CFTC no busca restitución, devolución de ganancias ni sanciones monetarias civiles de Ellison y Wang en este momento. Al explicar su decisión, la agencia señaló su asistencia en la investigación, su cooperación en procedimientos relacionados y las consecuencias financieras impuestas a través del caso penal paralelo.
Ambos se declararon culpables de varios cargos federales, incluida la conspiración para cometer fraude de productos básicos, en diciembre de 2022. Sus casos penales también incluyeron una orden de decomiso de 11.02 mil millones de dólares por la que eran solidariamente responsables, según la CFTC.
La agencia trató su cooperación como un factor central al establecer las sanciones civiles.
“Ellison y Wang eran ejecutivos senior que cometieron fraude en Alameda y FTX por lo que fueron considerados responsables”, dijo David I. Miller, Director de Cumplimiento de la CFTC. “Sin embargo, sus sanciones reflejan su asistencia material en las investigaciones relacionadas con FTX de la Comisión”.
Miller dijo que la resolución mostró el valor que la división de cumplimiento otorga a la “cooperación sólida”. Aunque las medidas financieras difieren de las solicitadas originalmente, las restricciones de negociación y registro impiden que ambos acusados participen en los mercados regulados por la CFTC o se registren ante la agencia durante los períodos indicados.
Ellison y Wang admitieron responsabilidad en 2022
Los casos comenzaron después del colapso de FTX en noviembre de 2022, y la CFTC amplió su demanda por fraude contra el fundador Sam Bankman-Fried y sus empresas.
En su denuncia enmendada de diciembre de 2022, el regulador acusó a Ellison y Wang de participar en un esquema que causó la pérdida de más de 8 mil millones de dólares en depósitos de clientes de FTX. La CFTC acusó a Ellison de fraude y declaraciones falsas materiales relacionadas con productos básicos de activos digitales, mientras que Wang enfrentó un cargo de fraude relacionado con su venta en el comercio interestatal.
Ellison fue considerada responsable de ambos cargos de fraude incluidos en la denuncia enmendada. Wang fue considerado responsable del único cargo presentado en su contra.
Según las acusaciones de la CFTC de 2022, Wang ayudó a crear código que le daba a Alameda una línea de crédito esencialmente ilimitada en FTX. Otras excepciones supuestamente permitían a la firma comercial ejecutar órdenes más rápido y evitar el proceso de liquidación automática del intercambio, incluso cuando Alameda no tenía suficiente dinero para respaldar sus posiciones.
El regulador afirmó que esas características permitieron a Alameda retirar miles de millones de dólares en activos de clientes sin revelar el trato especial a los usuarios de FTX. FTX había declarado públicamente que los fondos de los clientes estaban bajo custodia y separados de los activos de la empresa, pero la denuncia alegaba que Alameda recibía rutinariamente esos activos y los mezclaba con sus propios fondos.
Después de convertirse en la única directora ejecutiva de Alameda, se alega que Ellison ordenó a la firma utilizar miles de millones de dólares de FTX para operar en otros intercambios e invertir en empresas de activos digitales. La CFTC también la acusó de hacer declaraciones públicas engañosas sobre la separación entre FTX y Alameda.
Ellison y Wang no impugnaron su responsabilidad bajo la Ley de Intercambio de Productos Básicos y la Regulación 180.1 de la CFTC. Sus órdenes de consentimiento del 23 de diciembre de 2022 formalizaron esos hallazgos, dejando que el tribunal determinara las sanciones restantes más adelante.
Las sentencias penales trataron la cooperación de manera diferente
Las órdenes complementarias de la CFTC siguen a sentencias penales separadas que también consideran cuán extensamente ayudó cada acusado a los fiscales estadounidenses.
Ellison recibió una sentencia de dos años de prisión en septiembre de 2024 después de servir como testigo clave del gobierno en el juicio de Bankman-Fried. Ella se reportó a la prisión federal en Connecticut ese noviembre.
El juez de distrito de EE. UU., Lewis Kaplan, impuso tiempo en prisión a pesar de que los fiscales detallaron la cooperación de Ellison. En la sentencia, el juez dijo que su ayuda no eliminaba la necesidad de disuadir el fraude, según el informe de noviembre de 2024.
Wang evitó una pena de prisión adicional. En noviembre de 2024, Kaplan lo sentenció a tiempo cumplido y tres años de libertad supervisada después de que los fiscales describieran su ayuda para rastrear fondos y explicar el código de FTX y sus sistemas financieros internos.
El tribunal consideró que la cooperación de Wang fue especialmente útil porque había escrito partes del software del intercambio y podía explicar los privilegios otorgados a Alameda. Durante el juicio penal de Bankman-Fried, Wang testificó sobre el código que permitía a la firma comercial acceder a los fondos de los clientes y operar sin las restricciones aplicadas a los usuarios comunes.
Como detalló el informe de sentencia de Wang, los fiscales dijeron que fue el primer miembro del grupo senior de Bankman-Fried en acercarse a las autoridades estadounidenses en 2022. Ellison luego se convirtió en una testigo central contra Bankman-Fried, quien recibió una sentencia de 25 años de prisión en marzo de 2024.
El litigio de FTX ha continuado hasta 2026
Las reclamaciones legales relacionadas con FTX han permanecido activas más allá de los casos penales contra sus ex ejecutivos.
En mayo de 2026, crypto.news informó que el bufete de abogados Fenwick & West había acordado pagar $54 millones para resolver una demanda colectiva presentada por ex clientes de FTX. El acuerdo propuesto aún requería la aprobación del tribunal cuando se anunció.
Los clientes acusaron a Fenwick de ayudar a establecer estructuras corporativas y legales que permitieron a FTX y Alameda mover y mezclar fondos de clientes sin controles adecuados. Según los documentos citados en el informe, los demandantes se basaron en parte en el testimonio de Ellison, Wang y el ex director de ingeniería de FTX, Nishad Singh, sobre préstamos indebidos, declaraciones falsas y el manejo del dinero de los clientes.
Singh alcanzó su propio acuerdo complementario con la CFTC en abril de 2026. Aceptó pagar $3.7 millones en devolución de ganancias y aceptó una prohibición de operar por cinco años y una prohibición de registro por ocho años, y el regulador también citó su cooperación con los investigadores.
