Amerykańskie spotowe ETF-y na Bitcoina odnotowały 730,9 mln dolarów napływów netto w swojej najmocniejszej sesji handlowej od połowy stycznia, z czego ponad 450 mln dolarów trafiło do iShares Bitcoin Trust od BlackRock.
Podsumowanie
- Amerykańskie spotowe ETF-y na Bitcoina odnotowały 731 mln dolarów napływów netto 3 września, co było ich najmocniejszym dniem handlowym od stycznia.
- IBIT od BlackRock prowadził w sesji z 454 mln dolarów, a następnie ARKB z 138 mln dolarów i około 74 mln dolarów dla FBTC od Fidelity.
- Łączne aktywa netto ETF-ów na Bitcoina osiągnęły 103,34 mld dolarów, co stanowi nieco ponad 6% kapitalizacji rynkowej Bitcoina.
- Napływy nastąpiły po wypłacie 236 mln dolarów 1 września, kiedy sam IBIT odnotował około 201 mln dolarów umorzeń.
Według danych SoSoValue za 3 września, grupa odnotowała największy dzienny napływ od 14 stycznia, kiedy fundusze przyciągnęły 843,6 mln dolarów, zwiększając skumulowane napływy netto od ich uruchomienia w styczniu 2024 r. do 55,44 mld dolarów.
Napływy do ETF-ów na Bitcoina osiągają 731 mln dolarów
IBIT od BlackRock odpowiadał za 454 mln dolarów czwartkowych napływów, co stanowi ponad 60% całości. Najnowsza alokacja zwiększyła skumulowane napływy netto funduszu do 63,94 mld dolarów.
ARK Invest i 21Shares ARKB zajęły drugie miejsce z 138 mln dolarów, podczas gdy FBTC od Fidelity otrzymał około 74 mln dolarów. Dwa produkty Bitcoin od Grayscale przyciągnęły łącznie 57 mln dolarów podczas sesji.
HODL od VanEck i BTCW od WisdomTree były jedynymi produktami, które odnotowały wypłaty. HODL stracił blisko 20 mln dolarów, a około 5 mln dolarów opuściło BTCW.
Napływy nastąpiły, gdy Bitcoin gwałtownie odbił, a notowane w USA fundusze zyskały od 5,7% do 5,9% podczas czwartkowej sesji handlowej. Ich łączne aktywa netto wzrosły do 103,34 mld dolarów, co odpowiada 6,32% kapitalizacji rynkowej Bitcoina.
Czwartkowy wynik był ponad trzykrotnie większy niż jakikolwiek pojedynczy dzienny napływ odnotowany podczas 11-sesyjnej serii dodatnich przepływów pod koniec sierpnia.
Najnowsze zakupy nastąpiły po aktywnym sierpniu dla tych produktów. Amerykańskie ETF-y na Bitcoina zebrały 1,92 mld dolarów podczas pięciu sesji handlowych kończących się 21 sierpnia, kiedy ETF-y na Bitcoina i Ethereum razem przyciągnęły 2,61 mld dolarów w swoim najmocniejszym wspólnym tygodniu od października 2025 r.
Fundusze Bitcoin odpowiadały za około 73% tych przepływów, podczas gdy spotowe ETF-y na Ethereum otrzymały 697,47 mln dolarów w tym samym pięciodniowym okresie.
IBIT od BlackRock pozostaje głównym źródłem popytu na ETF-y
IBIT wielokrotnie odpowiadał za dużą część pieniędzy napływających do amerykańskich spotowych ETF-ów na Bitcoina w ostatnich okresach zakupów.
Crypto.news wcześniej informował, że fundusze przyciągnęły 853,5 mln dolarów w ciągu pięciu dni od 3 do 7 sierpnia. Fundusz BlackRock przyniósł szacunkowo 693 mln dolarów w tym okresie, co odpowiada około 81% całkowitych napływów grupy.
Ten wzorzec utrzymał się później w sierpniu. QCP Capital stwierdził, że wzrost Bitcoina z około 63 500 do ponad 80 000 dolarów był wspierany przez zakupy spotowe, podczas gdy pozycje na kontraktach terminowych spadły. Podczas części rajdu spotowe ETF-y na Bitcoina przyciągnęły 2,8 mld dolarów przez osiem kolejnych sesji.
Otwarte zainteresowanie kontraktami terminowymi spadło z 646 000 BTC do 588 000 BTC, gdy Bitcoin rósł, według QCP, oddzielając ruch cen od rajdów napędzanych głównie wzrostem pozycji lewarowanych.
IBIT pozostaje największym amerykańskim spotowym ETF-em na Bitcoina pod względem aktywów pomimo zmian w dziennych przepływach. BlackRock zgłosił 60,52 mld dolarów aktywów netto dla funduszu na dzień 26 sierpnia, przed najnowszym wzrostem Bitcoina i czwartkowym wzrostem wartości aktywów ETF.
Zgłoszenia instytucjonalne wykazały również duże pozycje w funduszu. Jane Street zgłosiła ponad 1 mld dolarów w akcjach amerykańskich spotowych ETF-ów na Bitcoina na dzień 30 czerwca, w tym około 828 mln dolarów w IBIT. Kwartalne zgłoszenie przedstawiało pozycje na koniec czerwca i nie ujawniało bieżącego zaangażowania firmy handlowej.
Przepływy ETF pozostają zmienne między dużymi sesjami zakupowymi
Duże napływy nie przełożyły się na ciągłą serię zakupów w każdym dniu handlowym.
Amerykańskie produkty odnotowały 201,9 mln dolarów odpływów netto 28 sierpnia, kończąc dziewięć kolejnych sesji napływów. ARK 21Shares' ARKB prowadził w wypłatach z 114,9 mln dolarów, podczas gdy IBIT stracił 33,4 mln dolarów.
Pomimo ostatniej negatywnej sesji, fundusze nadal przyciągnęły łącznie 924,5 mln dolarów w tygodniu handlowym od 24 do 28 sierpnia.
Przepływy odwróciły się ponownie wraz z początkiem września. Inwestorzy wycofali 236 mln dolarów z funduszy 1 września, przy czym IBIT odpowiadał za około 201 mln dolarów umorzeń.
Dane SoSoValue pokazały, że grupa wróciła do zakupów netto podczas następnej sesji, przyjmując około 101 mln dolarów 2 września. IBIT otrzymał około 115 mln dolarów, równoważąc wypłaty w innych miejscach grupy przed znacznie większą alokacją w czwartek.
454 mln dolarów, które wpłynęły do IBIT 3 września, pojawiło się więc dwie sesje po tym, jak fundusz odnotował wypłatę 201 mln dolarów, stawiając produkt BlackRock po obu stronach największych dziennych ruchów w pierwszych dniach września.
Ostatnie wahania następują po okresie, w którym popyt na ETF-y Bitcoin odzyskał już siły po długotrwałych wypłatach wcześniej w roku. Produkty weszły w lipiec po ośmiu kolejnych negatywnych tygodniach, w tym 527 mln dolarów wypłat w ciągu czterech dni handlowych kończących się 2 lipca.
Napływ 221,7 mln dolarów 2 lipca zakończył 10-dniową serię dziennych wypłat, podczas gdy BlackRock wrócił do większych alokacji kilka dni później. IBIT otrzymał 209,4 mln dolarów 7 lipca, gdy całkowite dzienne napływy do amerykańskich ETF-ów Bitcoin osiągnęły 265,7 mln dolarów.
Do 30 lipca kolejne 233,1 mln dolarów wpłynęło do produktów, z czego BlackRock wziął 183,4 mln dolarów. Fundusz odpowiadał za 78,7% napływów podczas tej sesji.
Czwartkowa alokacja 730,9 mln dolarów przekroczyła już każdą z tych dziennych sum, podczas gdy łączna wartość aktywów netto amerykańskiego rynku spotowych ETF-ów Bitcoin wzrosła powyżej 103 mld dolarów.
