A FinChain firmou parceria com a Plume para lançar o FLEX & FINO, uma estratégia de rendimento alavancado que oferece retornos anuais projetados de até 7,2% sobre ativos do mundo real (RWAs) tokenizados.
Resumo
- A FinChain firmou parceria com a Plume para lançar o FLEX & FINO, uma estratégia de rendimento alavancado para seu ativo do mundo real FUSD.
- A estratégia oferece um rendimento anualizado projetado de até 7,2% sob premissas de base, com um limite de utilização de 90%.
- O FUSD é lastreado por títulos de curto prazo do Tesouro dos EUA e fundos de mercado monetário tokenizados, com reservas mantidas com colateralização de pelo menos 100%.
- Os investidores podem obter rendimento adicional usando o FUSD como colateral, tomando empréstimos em USDC e fornecendo liquidez por meio de pools on-chain.
- A FinChain concluiu uma integração com a KuCoin que permite ao FUSD participar da solução de espelhamento de staking RCMS da exchange.
Em um anúncio de quarta-feira, a plataforma incubada pela Fosun Wealth Holdings disse que o produto usa seu token FUSD para gerar retornos a partir de ativos financeiros tradicionais e de empréstimos em finanças descentralizadas (DeFi).
A estratégia permite que os usuários depositem FUSD como colateral, tomem empréstimos em USDC com base em suas participações e coloquem os fundos emprestados em pools de liquidez. Os investidores podem então obter receita dos ativos subjacentes do FUSD, juntamente com potenciais retornos dos pools de liquidez.
A FinChain estabeleceu um limite de utilização de 90% para o produto, enquanto o rendimento percentual anual projetado de 7,2% depende de premissas de base. A empresa não anunciou um retorno fixo para os participantes.
A FinChain apresenta estratégia de rendimento alavancado usando FUSD
O FLEX & FINO usa o FUSD, um token que rende juros lastreado por títulos de curto prazo do Tesouro dos EUA e fundos de mercado monetário. A FinChain disse que os ativos subjacentes fornecem a fonte original de renda do token.
A empresa sustenta que as reservas do FUSD têm um índice mínimo de colateralização de 100% e são mantidas por custodiantes designados. Ela estruturou a nova estratégia para gerar retornos adicionais sem alterar a garantia de reserva declarada.
No âmbito do acordo, os participantes primeiro depositam FUSD na estratégia enquanto continuam a receber seu rendimento subjacente. Em seguida, tomam empréstimos em USDC usando esse colateral e utilizam as stablecoins emprestadas em pools de liquidez.
A receita desses pools fornece outra fonte de retornos potenciais. A estratégia usa empréstimos para aumentar a exposição, o que significa que seu desempenho depende tanto do rendimento do ativo subjacente quanto do custo da alavancagem.
A FinChain espera retornos anualizados de até 7,2% sob suas premissas de base. Os retornos reais podem variar com os custos de empréstimo, o desempenho dos pools e as condições de mercado.
A empresa introduziu um teto de utilização de 90% como parte de seus controles de risco. Embora o FUSD seja lastreado por ativos financeiros tradicionais, a estratégia alavancada introduz riscos de empréstimo e liquidez além de simplesmente manter o token.
Os resgates seguem um ciclo de liquidação T+2, o que significa que a liquidação está programada para dois dias úteis após a data da transação relevante. As liquidações de juros ocorrem em períodos que variam de T+14 a T+30.
Parceria com a Plume expande o FUSD para aplicações DeFi
A FinChain disse que o FLEX & FINO representa o primeiro produto entregue por meio de sua parceria estratégica com a Plume, uma plataforma blockchain focada em trazer ativos institucionais para as finanças descentralizadas.
Antes do lançamento, ambas as equipes trabalharam na adaptação do FUSD para aplicações blockchain, no desenvolvimento do modelo de rendimento e no estabelecimento de arranjos de gestão de risco.
O CEO da FinChain, Zhao Chen, descreveu a parceria como um movimento em direção à aplicação de estratégias tradicionais de gestão de ativos às finanças baseadas em blockchain.
“Nossa parceria com a Plume não é meramente uma sinergia técnica”, disse Zhao, descrevendo a colaboração como parte dos planos da FinChain para produtos institucionais de RWA.
O CEO da Plume, Chris Yin, disse que as empresas queriam levar os ativos tokenizados além da emissão e para produtos financeiros que os investidores pudessem usar.
“A chave para o crescimento do RWA está em passar da emissão de ativos para aplicações financeiras genuinamente utilizáveis”, disse Yin.
De acordo com o acordo, o valor total bloqueado em FLEX & FINO será exibido por meio do Partner Protocol e do Nest Protocol da Plume após o lançamento. A FinChain não divulgou um número inicial de TVL.
A Plume expande produtos de investimento tokenizados
A Plume passou boa parte de 2026 trabalhando com empresas financeiras para introduzir produtos de investimento tokenizados e estratégias institucionais de rendimento.
Em outubro, o crypto.news noticiou que a Plume lançou o nBND, um cofre tokenizado lastreado principalmente por cotas do Total Bond ETF da Fidelity.
O produto dá aos usuários de blockchain exposição a uma carteira de títulos de renda fixa gerida ativamente, abrangendo dívida com grau de investimento, títulos de alto rendimento e títulos de mercados emergentes.
No início de junho, a Plume firmou parceria com a Bybit para introduzir cofres de renda fixa por meio da plataforma Earn da exchange. Essas ofertas envolviam produtos de investimento vinculados à PIMCO e à CMBI.
Um acordo separado com a Ether.fi envolveu uma alocação planejada de US$ 100 milhões em um cofre de RWA com rendimento, contendo ativos de crédito institucional e exposição a títulos.
A colaboração da Plume com a FinChain introduz outra estrutura que usa ativos lastreados em títulos do Tesouro como garantia para empréstimos e provisão de liquidez.
A FinChain conclui a integração com a KuCoin para o FUSD
Juntamente com a parceria com a Plume, a FinChain anunciou que concluiu uma integração com a exchange de criptomoedas KuCoin.
O acordo permite que o FUSD participe da solução de espelhamento de staking RCMS da KuCoin, ampliando o uso do token em arranjos institucionais de garantia.
A FinChain disse que a integração faz parte de seu trabalho em emissão de RWA, arranjos de staking com custódia e estratégias de investimento estruturadas.
A empresa planeja desenvolver mais produtos usando ativos financeiros tradicionais tokenizados e trabalhar com exchanges adicionais e provedores de infraestrutura de blockchain.
Para o FLEX & FINO, a FinChain disse que o lançamento seguiu várias rodadas de discussões técnicas com a Plume, abrangendo design de estratégia, compatibilidade com blockchain e controles de risco. A empresa não divulgou o montante de capital inicialmente comprometido com o produto.
