Die US-Spot-Bitcoin-ETFs haben mit 730,9 Millionen US-Dollar an Nettozuflüssen ihre stärkste Handelssitzung seit Mitte Januar verzeichnet, angeführt von mehr als 450 Millionen US-Dollar, die in den iShares Bitcoin Trust von BlackRock flossen.
Zusammenfassung
- Die US-Spot-Bitcoin-ETFs verzeichneten am 3. September Nettozuflüsse von 731 Millionen US-Dollar, ihren stärksten Handelstag seit Januar.
- BlackRocks IBIT führte die Sitzung mit 454 Millionen US-Dollar an, gefolgt von 138 Millionen US-Dollar für ARKB und etwa 74 Millionen US-Dollar für Fidelitys FBTC.
- Die kombinierten Nettovermögenswerte der Bitcoin-ETFs erreichten 103,34 Milliarden US-Dollar, was etwas mehr als 6 % der Marktkapitalisierung von Bitcoin entspricht.
- Die Zuflüsse folgten auf einen Abzug von 236 Millionen US-Dollar am 1. September, als allein IBIT etwa 201 Millionen US-Dollar an Rücknahmen verzeichnete.
Laut SoSoValue-Daten für den 3. September verzeichnete die Gruppe ihren größten täglichen Zufluss seit dem 14. Januar, als die Fonds 843,6 Millionen US-Dollar anzogen, wodurch die kumulierten Nettozuflüsse seit ihrer Einführung im Januar 2024 auf 55,44 Milliarden US-Dollar stiegen.
Bitcoin-ETF-Zuflüsse erreichen 731 Millionen US-Dollar
BlackRocks IBIT machte 454 Millionen US-Dollar der Zuflüsse am Donnerstag aus, was mehr als 60 % der Gesamtsumme entspricht. Die jüngste Zuteilung brachte die kumulierten Nettozuflüsse des Fonds auf 63,94 Milliarden US-Dollar.
ARK Invest und 21Shares' ARKB belegten mit 138 Millionen US-Dollar den zweiten Platz, während Fidelitys FBTC etwa 74 Millionen US-Dollar erhielt. Die beiden Bitcoin-Produkte von Grayscale zogen während der Sitzung zusammen 57 Millionen US-Dollar an.
VanEcks HODL und WisdomTrees BTCW waren die einzigen Produkte, die Abflüsse verzeichneten. HODL verlor fast 20 Millionen US-Dollar, während etwa 5 Millionen US-Dollar BTCW verließen.
Die Zuflüsse erfolgten, als Bitcoin stark zulegte, wobei die an der US-Börse notierten Fonds während der Handelssitzung am Donnerstag zwischen 5,7 % und 5,9 % zulegten. Ihre kombinierten Nettovermögenswerte stiegen auf 103,34 Milliarden US-Dollar, was 6,32 % der Marktkapitalisierung von Bitcoin entspricht.
Das Ergebnis vom Donnerstag war mehr als dreimal so hoch wie jeder einzelne tägliche Zufluss, der während eines 11-tägigen Laufs positiver Zuflüsse Ende August verzeichnet wurde.
Die jüngsten Käufe folgten auf einen aktiven August für die Produkte. Die US-Bitcoin-ETFs sammelten in den fünf Handelssitzungen bis zum 21. August 1,92 Milliarden US-Dollar ein, als Bitcoin- und Ether-ETFs zusammen in ihrer stärksten gemeinsamen Woche seit Oktober 2025 2,61 Milliarden US-Dollar anzogen.
Bitcoin-Fonds machten etwa 73 % dieser Zuflüsse aus, während Spot-Ether-ETFs im gleichen Fünf-Tages-Zeitraum 697,47 Millionen US-Dollar erhielten.
BlackRocks IBIT bleibt die Hauptquelle der ETF-Nachfrage
IBIT hat in jüngsten Kaufperioden wiederholt einen großen Teil des Geldes ausgemacht, das in US-Spot-Bitcoin-ETFs floss.
Crypto.news berichtete zuvor, dass die Fonds vom 3. bis 7. August 853,5 Millionen US-Dollar über fünf Tage anzogen. BlackRocks Fonds brachte während dieses Laufs schätzungsweise 693 Millionen US-Dollar ein, was etwa 81 % der gesamten Zuflüsse der Gruppe entspricht.
Das Muster setzte sich Ende August fort. QCP Capital sagte, dass der Anstieg von Bitcoin von etwa 63.500 US-Dollar auf über 80.000 US-Dollar durch Spot-Käufe unterstützt wurde, während die Futures-Positionierung zurückging. Während eines Teils der Rallye zogen Spot-Bitcoin-ETFs 2,8 Milliarden US-Dollar über acht aufeinanderfolgende Sitzungen an.
Das offene Interesse an Futures fiel laut QCP von 646.000 BTC auf 588.000 BTC, während Bitcoin zulegte, was die Preisbewegung von Rallyes trennt, die hauptsächlich durch einen Anstieg gehebelter Positionen angetrieben wurden.
IBIT ist trotz der Veränderungen bei den täglichen Zuflüssen der größte US-Spot-Bitcoin-ETF nach Vermögenswerten geblieben. BlackRock hatte für den Fonds zum 26. August Nettovermögenswerte von 60,52 Milliarden US-Dollar gemeldet, vor dem jüngsten Anstieg von Bitcoin und dem Anstieg der ETF-Vermögenswerte am Donnerstag.
Institutionelle Einreichungen haben ebenfalls große Positionen in dem Fonds gezeigt. Jane Street meldete zum 30. Juni mehr als 1 Milliarde US-Dollar an US-Spot-Bitcoin-ETF-Anteilen, einschließlich etwa 828 Millionen US-Dollar in IBIT. Die vierteljährliche Einreichung stellte Positionen Ende Juni dar und offenbarte nicht die aktuelle Exposition der Handelsfirma.
ETF-Zuflüsse bleiben zwischen großen Kaufsitzungen volatil
Große Zuflüsse haben nicht zu einer kontinuierlichen Kaufserie an jedem Handelstag geführt.
Die US-Produkte verzeichneten am 28. August Nettoabflüsse von 201,9 Millionen US-Dollar und beendeten damit neun aufeinanderfolgende Sitzungen mit Zuflüssen. ARK 21Shares' ARKB führte die Abzüge mit 114,9 Millionen US-Dollar an, während IBIT 33,4 Millionen US-Dollar verlor.
Trotz der letzten negativen Sitzung zogen die Fonds in der Handelswoche vom 24. bis 28. August insgesamt 924,5 Millionen US-Dollar an.
Mit Beginn des Septembers kehrten sich die Ströme erneut um. Anleger zogen am 1. September 236 Millionen US-Dollar aus den Fonds ab, wobei IBIT etwa 201 Millionen US-Dollar der Rücknahmen ausmachte.
SoSoValue-Daten zeigten, dass die Gruppe in der folgenden Sitzung wieder zu Nettozukäufen zurückkehrte und am 2. September etwa 101 Millionen US-Dollar einnahm. IBIT erhielt rund 115 Millionen US-Dollar und glich damit Abzüge anderswo in der Gruppe aus, bevor am Donnerstag eine viel größere Allokation erfolgte.
Die 454 Millionen US-Dollar, die am 3. September in IBIT flossen, kamen daher zwei Sitzungen nachdem der Fonds einen Abzug von 201 Millionen US-Dollar verzeichnet hatte, was BlackRocks Produkt auf beiden Seiten der größten täglichen Bewegungen in den ersten Septembertagen positionierte.
Die jüngsten Schwankungen folgen auf eine Phase, in der sich die Nachfrage nach Bitcoin-ETFs bereits von anhaltenden Abzügen früher im Jahr erholt hatte. Die Produkte starteten in den Juli nach acht aufeinanderfolgenden negativen Wochen, einschließlich 527 Millionen US-Dollar an Abzügen während der vier Handelstage bis zum 2. Juli.
Ein Zufluss von 221,7 Millionen US-Dollar am 2. Juli beendete eine zehntägige Serie täglicher Abzüge, während BlackRock Tage später zu größeren Allokationen zurückkehrte. IBIT erhielt am 7. Juli 209,4 Millionen US-Dollar, als die gesamten täglichen Zuflüsse in die US-Bitcoin-ETFs 265,7 Millionen US-Dollar erreichten.
Bis zum 30. Juli flossen weitere 233,1 Millionen US-Dollar in die Produkte, wobei BlackRock 183,4 Millionen US-Dollar übernahm. Der Fonds machte 78,7 % der Zuflüsse dieser Sitzung aus.
Die Allokation von 730,9 Millionen US-Dollar am Donnerstag hat nun jede dieser täglichen Summen übertroffen, während der kombinierte Nettoinventarwert des US-Spot-Bitcoin-ETF-Marktes auf über 103 Milliarden US-Dollar gestiegen ist.
