Złoty krzyż Bitcoina gaśnie w obliczu rosnących oczekiwań na podwyżki stóp

Krótki flirt Bitcoina z potwierdzonym dziennym złotym krzyżem jest aktywny, ale nie przetrwał popołudnia.

BTC jest obecnie notowany w okolicach 77 438 USD, wciąż z wzrostem o 1,19% w ciągu dnia, ale znacznie poniżej wcześniejszego maksimum w pobliżu 79 837 USD. Wycofanie towarzyszy rynkowi stóp procentowych, który stał się bardziej jastrzębi, a nie mniej, po dzisiejszych danych o inflacji.

Dzisiejsze dane CPI pokazały miesięczny odczyt bazowy na poziomie 0,3%, wyższy niż oczekiwane przez analityków 0,2%. CME FedWatch, który śledzi prawdopodobieństwa implikowane przez 30-dniowe kontrakty terminowe na stopę funduszy federalnych, wskazywał szanse na podwyżkę stóp procentowych o 25 punktów bazowych na około 69% tuż po publikacji danych o inflacji. Od tego czasu szanse te wzrosły do 86,5% w ciągu zaledwie kilku ostatnich godzin.

Podwyżka stóp procentowych generalnie poprzedzałaby ruch inwestorów w kierunku ograniczania ryzyka, co oznacza, że aktywa ryzykowne, takie jak Bitcoin i akcje spółek technologicznych, ucierpiałyby, gdyby Fed zdecydował się podnieść stopy procentowe na przyszłotygodniowym posiedzeniu.

Dzisiejsza dzienna świeca Bitcoina otworzyła się na poziomie 76 529 dolarów, wzrosła do dziennego maksimum na poziomie 79 837 dolarów, a następnie spadła do minimum na poziomie 76 040 dolarów, po czym ustabilizowała się w okolicach 77 438 dolarów — wciąż oznacza to wzrost o 1,19% w ciągu dnia, ale znacznie poniżej szczytów.

Ten pełny cykl wystarczył, aby odwrócić dzienny odczyt wykładniczej średniej kroczącej z powrotem na niedźwiedzi: 50-dniowa EMA Bitcoina, która śledzi średnią cenę BTC z ostatnich 50 dni, na krótko przecięła swoją 200-dniową EMA wcześniej w piątek. To formacja, którą traderzy nazywają złotym krzyżem, który jest tak byczy, jak to tylko możliwe w przypadku formacji wykresowych — i którego Bitcoin nie widział od zeszłego listopada. Ale nie trwało to długo.

50-dniowa średnia Bitcoina spadła z powrotem poniżej, co oznacza, że ceny wciąż są o włos od złotego krzyża. Może on jeszcze nastąpić, ale wygląda na to, że dzisiaj nie będzie to ten dzień.

Dlaczego migoczący złoty krzyż nie jest niczym niezwykłym

Złoty krzyż tworzy się, gdy krótkoterminowa średnia krocząca — 50-dniowa, śledząca ostatnie 50 dziennych zamknięć — przecina od dołu średnią długoterminową, 200-dniową.

To jeden z najuważniej obserwowanych sygnałów trendu na każdym rynku, ponieważ historycznie poprzedzał niektóre z większych wzrostów Bitcoina. Jest to jednak również wskaźnik opóźniony, zbudowany w całości z przeszłych cen, a gdy obie średnie znajdują się blisko siebie, tak jak ma to miejsce obecnie w przypadku Bitcoina, sygnał może włączać się i wyłączać w ramach jednej sesji, ponieważ wahania śróddzienne wpływają na średnią.

Dokładnie to wydarzyło się dzisiaj: wzrost do 79 837 dolarów przesunął 50-dniową EMA powyżej 200-dniowej, a cofnięcie do 77 438 dolarów ściągnęło ją z powrotem poniżej.

Dla obserwujących wykresy dzienne dzisiejszy epizod jest użytecznym przypomnieniem, jak cienkie są w rzeczywistości niektóre złote krzyże. Gdy obie średnie kroczące znajdują się blisko siebie, tak jak tutaj, pojedyncza zmienna sesja może przesuwać przecięcie w tę i z powrotem, zanim się ustabilizuje. Dzisiejsza świeca dzienna jest wciąż otwarta, więc ten odczyt może ponownie się odwrócić do zamknięcia.

Siła trendu pozostaje jednak mocna, niezależnie od tego, po której stronie przecięcia znajdzie się cena.

Average Directional Index, czyli ADX, śledzi siłę trendu niezależnie od kierunku. A dzisiejszy odczyt wynosi 45, znacznie powyżej progu 25, który oddziela prawdziwy trend od szumu, przy czym dodatni ruch kierunkowy wciąż przewyższa ujemny.

Wskaźnik względnej siły, czyli RSI, mierzy momentum w skali od 0 do 100, przy czym wyniki powyżej 70 sygnalizują wykupienie, a poniżej 30 wyprzedanie. Bitcoin znajduje się na poziomie 55,5 i wciąż po byczej stronie neutralności, co oznacza, że byki mają powody do optymizmu.

Wykres 4-godzinny: wciąż byczy, ale zmęczony

W przeciwieństwie do wykresu dziennego, wykres 4-godzinny nigdy nie utracił złotego krzyża. 50-okresowa EMA pozostaje powyżej 200-okresowej EMA, utrzymując szerszą byczą strukturę, która po raz pierwszy uformowała się pod koniec sierpnia. Jednak niemal wszystko inne w przedziale czasowym 4 godzin uległo ochłodzeniu.

RSI spadł do 43,3, wkraczając na niedźwiedzi teren. Wskaźnik Squeeze Momentum, skompresowany od dni, właśnie się uruchomił, a zmienność wzrosła o 3,95% — co zazwyczaj dzieje się dokładnie w momencie, gdy rozpoczyna się gwałtowny ruch, w tym przypadku w dół.

ADX na wykresie 4-godzinnym wynosi 25,1, ledwo powyżej progu 25, co jest oznaką, że trend śróddzienny jest znacznie słabszy niż ten widoczny na wykresie dziennym.

Szerszy obraz wciąż skłania się ku bykom. Wykres 4-godzinny nie zachwiał się od końca sierpnia, a dzienny ADX na poziomie 45 potwierdza, że rzeczywisty trend ma miejsce, nawet gdy etykieta średniej kroczącej zmienia się tam i z powrotem w ciągu jednej zmiennej sesji.