Chainalysis于8月26日估计，法国在2025年产生了约94亿美元的潜在应税加密活动，使其跻身其最新加密税务研究所覆盖的全球15大市场之列。
摘要
- Chainalysis估计，2025年全球潜在应税加密活动在六条区块链上达到4570亿美元。
- 法国在2025年估计产生了94亿美元的收入、收益和加密支付活动。
- 法国纳税人通过提交约24,000份税务申报，报告了2024年3.68亿欧元的加密收益。
- DAC8要求提供商收集2026年的交易数据，首次交换截止日期为2027年9月30日。
- Chainalysis警告称，其估计不包括交易所内部活动，可能低估了全球总应税经济收入。
该估计包括17亿美元的加密收入、25亿美元的已实现收益和52亿美元的加密支付。与此同时，法国准备根据欧盟的DAC8税务报告系统和经合组织的加密资产报告框架（CARF）接收详细的客户和交易数据。
Chainalysis将这些数字描述为“潜在应税活动”，而非未缴税款或政府收入。税务处理因交易类型、纳税人身份和国内法律而异。例如，加密支付不能等同于未申报的资本收益。
该公司也没有估计超过90%的法国加密税未缴。其提及的超过90%的不合规率来自瑞典税务机关关于瑞典纳税人的研究。将该比率直接应用于法国缺乏现有证据支持。
Chainalysis估计法国产生了94亿美元的活动
Chainalysis研究估计，2025年全球潜在应税链上加密活动至少达到4570亿美元。美国以1126亿美元领先各国，而欧盟整体占1251亿美元。
法国在研究列出的国家中排名第13位。其估计的94亿美元总额由三个独立类别组成：收入、收益和支付。Chainalysis将挖矿、质押、借贷和赌博收益纳入收入。其收益类别涵盖中心化和去中心化交易所的活动。
支付包括与商户服务和点对点经济活动相关的转账。此类活动可能根据情况产生不同的所得税、资本利得税或间接税问题。因此，全部94亿美元并不代表应税利润数字或欠税估计。
Chainalysis使用比特币、以太坊、Solana、Tron、BNB智能链和Base上的活动进行估计。它通过直接位置指示器和基于服务级活动的比例分配，按地理分配活动。
该公司承认，在中心化交易所系统内进行的交易、质押和借贷并不总能被公开区块链观察到。它表示，这一限制意味着其估计可能低估了总经济收入。
Chainalysis称这些数字为“潜在应税活动”。它们不应被解读为已确认的未缴税款或可收回的政府收入。
该报告将其更广泛的估计与加密税务报告薄弱的公开证据进行了比较。它引用了瑞典税务机关，该机构此前发现，超过90%被审查的人未正确报告其加密活动。该发现涉及瑞典，并未确定法国的不合规率。
然而，法国的数据显示，申报的收益与估计的活动之间存在巨大差异。根据法国税务管理局的数据，大约24,000名纳税人为2024纳税年度申报了3.68亿欧元的加密货币资本收益。然而，这一申报金额涵盖的年份和类别范围都比Chainalysis估计的94亿美元要窄。
直接比较还会混淆欧元与美元。更重要的是，这将把申报的净资本收益与涵盖收入、收益和支付的总活动进行比较。这些数字表明存在执法问题，但它们并未以同类比较的方式衡量法国的加密税收缺口。
DAC8下法国加密税收报告的变化
DAC8于2026年1月1日在欧盟生效。报告加密资产服务提供商现在必须收集涵盖欧盟居民用户进行的可报告交易的信息。
所需的客户信息可包括姓名、地址、税务识别号、出生日期和税务居民身份。提供商还必须报告交换、转账和某些支付的汇总价值和交易数量。
欧洲委员会表示，提供商于1月1日开始收集2026年可报告交易数据。涵盖第一年的报告必须在2027年9月30日之前在欧盟税务机关之间交换。
正如先前关于新欧盟规则的报道所述，DAC8涵盖加密到法币交易、加密到加密交换以及涉及外部地址的转账。因此，即使自我托管本身不被禁止，提款到自我托管也可能出现在提供商的报告中。
该指令还要求提供商收集税务居民身份自我证明。现有个人用户通常必须在2027年1月1日之前提供有效的自我证明信息。
如果客户在两次提醒后未能提供所需信息，成员国必须要求提供商在60天期限后阻止可报告交易。各国的实施、执法程序和处罚仍可能有所不同。
CARF将类似的交换模式扩展到欧盟以外。经合组织（OECD）预计参与司法管辖区之间的首次交换将于2027年开始。法国是承诺遵守该时间表的司法管辖区之一。
报告规则仍使大多数链上活动超出直接覆盖范围
Chainalysis估计，在CARF实际报告范围内交易仅占其识别的潜在应税链上活动的14%。其余86%涉及去中心化交易所、点对点转账、链上收入和支付等领域。
CARF和DAC8主要从报告服务提供商处获取信息。中心化交易所和经纪商可以将交易与经过验证的客户身份联系起来，因为他们维护账户记录并通常进行了解你的客户（KYC）检查。
去中心化协议可能没有持有相同身份信息的运营商。纳税人还可以使用多个私人钱包，直接与智能合约交互，或在不同司法管辖区的服务之间转移资产。
公共区块链记录转账，但不会自动识别纳税人、确定交易目的或计算正确的成本基础。钱包转账可能代表出售、支付、抵押品移动或同一人控制的地址之间的转账。
当用户通过一个提供商购买资产，通过私人钱包转移，然后通过另一个提供商出售时，成本基础记录变得更难重建。接收交易所可能知道销售收入，但不知道原始购买价格。
在关于Chainalysis发现的相关报道中，crypto.news报道称，平台报告可能需要与区块链记录相结合，以重建涉及DeFi和私人钱包的活动。
报告中的86%这一估计并不意味着这些活动将保持隐形或不被征税。它意味着这些活动可能不会直接出现在中介机构提供的报告中。税务机关仍然可以利用交易记录、区块链分析、审计以及从其他司法管辖区获取的信息。
法国纳税人和服务提供商接下来会发生什么
加密服务提供商必须在整个2026年继续收集应报告的客户和交易数据。他们还必须核实税务居民身份声明，并准备在2027年提交的首份年度报告。
届时，法国税务机关将能够将提供商报告与国内纳税申报表以及从其他欧盟国家收到的数据进行比较。CARF交换可能会增加来自欧盟以外参与司法管辖区的信息。
新系统不会追溯性地为报告期之前进行的活动生成完整的历史记录。在审查历史收益或重建购置成本时，税务机关可能仍然需要账户报表、钱包记录和区块链分析。
纳税人仍有责任保存显示购买、处置、收入和转账的记录。出现在DAC8报告中的交易本身并不决定应缴法国税额。税额计算仍取决于法国法律和纳税人的具体情况。
常见问题解答
Chainalysis是否表示法国90%的加密税未缴纳？
不是。Chainalysis引用了瑞典当局的一项发现，即瑞典超过90%的接受审查的加密用户未能正确申报。它没有公布法国的相应比率。
法国的94亿美元是否代表未缴税款？
不是。该数字估计的是潜在的应税活动，包括收入、已实现收益和付款。它既不是税单，也不是可追回收入的估计。
法国何时会收到第一批DAC8报告？
提供商于2026年1月1日开始收集数据。欧盟当局必须在2027年9月30日前交换第一个报告年度的信息。
DAC8是否涵盖自我托管钱包？
DAC8可以捕获报告提供商与外部钱包地址之间的转账。它不会对完全在自我托管范围内进行的每笔交易产生持续的提供商报告。
