Tether ha congelado aproximadamente 39,3 millones de dólares en USDT mantenidos en 10 direcciones de Tron vinculadas a Xinbi Guarantee, un mercado de garantías en chino que los investigadores de blockchain han relacionado con miles de millones de dólares en transacciones de criptomonedas.
Resumen
- Tether congeló aproximadamente 39,3 millones de USDT en 10 direcciones de Tron vinculadas a Xinbi Guarantee.
- MistTrack informó por primera vez sobre la congelación, con las billeteras afectadas manteniendo saldos que van desde 1 USDT hasta aproximadamente 10,8 millones de USDT.
- TRM Labs ha descrito a Xinbi como uno de los mayores mercados ilegales de criptomonedas del sudeste asiático, con aproximadamente 24,2 mil millones de dólares en transacciones desde 2022.
- La acción sigue a congelaciones anteriores de USDT que involucraban fondos vinculados a Huione Guarantee, otro mercado de garantías basado en Telegram.
MistTrack, la plataforma de rastreo en cadena desarrollada por SlowMist, informó por primera vez sobre la congelación, diciendo que Tether había bloqueado aproximadamente 39.273.713 USDT en las 10 direcciones.
La congelación se suma a una serie de acciones que involucran direcciones USDT conectadas a mercados de garantía que operan a través de plataformas de mensajería, incluida Huione Guarantee. MistTrack describió la última acción como otra posible represión contra las plataformas ilegales de custodia basadas en Telegram.
Tether congela 39,3 millones de dólares vinculados a Xinbi Guarantee
Los saldos identificados por MistTrack se distribuyeron de manera desigual entre las 10 direcciones de Tron. Los datos compartidos por la plataforma de rastreo mostraron que la dirección más grande mantenía aproximadamente 10,78 millones de USDT, mientras que otras tres contenían alrededor de 8 millones de USDT cada una.
Otra billetera mantenía alrededor de 2,04 millones de USDT, mientras que dos direcciones contenían aproximadamente 1,28 millones y 1,17 millones de USDT. Tres de las direcciones mantenían solo 1 USDT cada una en el momento representado en los datos de MistTrack.
El mapa de transacciones de MistTrack vinculó una de las billeteras más grandes, que comienza con TWPma8x, directamente a Xinbi Guarantee. El mapa mostró transferencias a la dirección desde múltiples billeteras etiquetadas como "Comerciante de Garantía", mientras que los fondos se enviaron a otra dirección de Xinbi Guarantee.
La firma de rastreo no identificó una solicitud de aplicación de la ley detrás de la congelación en su declaración pública. Tether no había detallado públicamente la razón para apuntar a las direcciones en el momento del informe.
La acción sigue a varios casos en los que el emisor de la moneda estable ha restringido USDT mantenidos en Tron. En junio, más de 72 millones de dólares fueron congelados después de que el investigador en cadena ZachXBT rastreara una billetera que había recibido 120,2 millones de USDT y moviera fondos a través de intercambios y rutas entre cadenas.
Un mes después, crypto.news informó anteriormente que Tether había congelado saldos de USDT en 131 billeteras de Tron vinculadas por Chainalysis a ISIS-K después de que las autoridades de sanciones de EE. UU. agregaran más de 100 identificadores de criptomonedas asociados con el grupo.
Datos anteriores compilados por BlockSec encontraron que Tether incluyó en la lista negra 4.163 direcciones durante 2025, congelando 1.260 millones de dólares en USDT en Ethereum y Tron. Más de 514 millones de dólares en 370 direcciones fueron congelados durante un período de 30 días cubierto por la investigación.
Xinbi procesó 24,2 mil millones de dólares desde 2022, dice TRM Labs
Xinbi Guarantee surgió en Telegram alrededor de 2022 y se convirtió en uno de los mayores mercados ilegales de criptomonedas del sudeste asiático, según TRM Labs. La empresa de inteligencia blockchain estima que la plataforma ha procesado aproximadamente 24,2 mil millones de dólares en volumen total de transacciones desde su creación, incluidos 12,1 mil millones de dólares en entradas observadas desde mayo de 2025.
El mercado atiende principalmente a usuarios de habla china y opera mediante un modelo de depósito en garantía. Los mercados de garantía conectan a comerciantes con compradores al tiempo que proporcionan infraestructura de transacciones, y las criptomonedas se utilizan comúnmente para la liquidación.
TRM Labs ha vinculado a Xinbi con operaciones de estafa, redes de lavado de dinero y grupos de ciberdelincuencia que operan en el sudeste asiático y otras regiones.
Las estimaciones anteriores de la actividad de Xinbi eran más bajas, ya que los investigadores continuaban identificando transacciones conectadas a la plataforma. Una investigación de Elliptic publicada en mayo de 2025 atribuyó al menos 8.400 millones de dólares en transacciones de USDT a Xinbi desde 2022 y encontró que su base de usuarios había aumentado de 119.000 en agosto de 2024 a 233.000 en mayo de 2025.
La investigación vinculó a los comerciantes del mercado con servicios utilizados por estafadores en línea, incluido el lavado de ganancias, documentos de identificación falsos e información personal robada. Elliptic descubrió que aproximadamente 220.000 dólares en USDT conectados con el hackeo de WazirX de 235 millones de dólares habían pasado por direcciones de Xinbi Guarantee.
Para febrero de 2026, TRM Labs estimó que Xinbi había procesado 17.900 millones de dólares solo desde mediados de 2025, ya que la actividad continuó a pesar de las medidas de cumplimiento contra los mercados basados en Telegram. Su perfil posterior de Xinbi situó el volumen total de transacciones desde 2022 en 24.200 millones de dólares.
Xinbi continuó operando después de la represión de Telegram
Telegram eliminó miles de canales asociados con Xinbi Guarantee y Huione Guarantee en mayo de 2025 después de que los investigadores de blockchain documentaran sus actividades.
Xinbi reanudó sus operaciones poco después. TRM Labs encontró señales de que el mercado había regresado a Telegram en cuestión de días, mientras que algunos vendedores asociados con Huione Guarantee y Huione Pay estaban activos en Xinbi.
La plataforma luego comenzó a trasladar partes de su operación fuera de Telegram. TRM Labs dijo que Xinbi migró hacia SafeW, un servicio de mensajería, e introdujo NewPay, también conocido como XinbiPay, como una billetera de criptomonedas que no requería verificaciones de conocimiento del cliente.
Las medidas de cumplimiento contra los mercados de garantía competidores cambiaron la actividad en todo el sector. Después de que Telegram eliminara los canales públicos de Huione Guarantee, los investigadores encontraron que los usuarios y comerciantes se trasladaban a alternativas. Elliptic identificó más de 30 mercados de Telegram operando después del cierre de Huione, y Tudou Guarantee recibió una gran parte de la migración.
Xinbi demostró ser particularmente resistente a esas interrupciones. TRM Labs dijo que sus entradas diarias casi se duplicaron en los meses posteriores a la prohibición de Telegram en mayo de 2025, mientras que los volúmenes de transacciones asociados con Haowang, Huione y Tudou cayeron bruscamente.
Congelamientos anteriores se dirigieron a USDT vinculado a Huione
Tether había tomado medidas similares contra fondos conectados a Huione antes de la congelación de Xinbi.
En julio de 2024, el emisor congeló más de 28 millones de dólares mantenidos en una billetera de Tron que Bitrace vinculó al negocio de Garantía de Huione Group. Bitrace informó posteriormente que Huione intentó eludir la restricción activando otra dirección y transfiriendo 114.800 USDC desde la billetera afectada.
Huione Guarantee operaba como un mercado de depósito en garantía que conectaba a vendedores con clientes a través de Telegram, y USDT se usaba ampliamente para pagos. Los investigadores vincularon a los vendedores en la plataforma con el lavado de dinero, datos robados y herramientas utilizadas en estafas en línea.
Huione luego desarrolló su propia moneda estable, USDH. Elliptic dijo que el token se promocionaba como una alternativa que no podía ser congelada por un emisor de la misma manera que USDT.
La acción de Telegram en mayo de 2025 posteriormente eliminó canales vinculados a Xinbi y Huione, pero TRM Labs luego descubrió que ambas redes habían comenzado a reconstruirse o trasladar su actividad a otros canales y servicios. El volumen de transacciones de Xinbi continuó aumentando después de esas restricciones, alcanzando el total de 24.200 millones de dólares citado por TRM Labs en marzo de 2026.
