TRM Labs erreichte am 9. September eine Bewertung von 2 Milliarden US-Dollar, nachdem das Blockchain-Intelligence-Unternehmen zusätzliche Mittel von bestehenden Investoren gesichert hatte – sechs Monate, nachdem es mit rund 1 Milliarde US-Dollar bewertet worden war.
Zusammenfassung
- TRM Labs verdoppelte seine gemeldete Bewertung auf 2 Milliarden US-Dollar durch Folgefinanzierung von bestehenden Investoren.
- CEO Esteban Castano bezeichnete die nicht offengelegte Folgeinvestition in einem Interview mit Fortune im September als bescheiden.
- TRM erwartet laut seinem CEO, dass der jährlich wiederkehrende Umsatz innerhalb weniger Wochen 100 Millionen US-Dollar erreichen wird.
- TRM plant laut Castano, im November eine KI-Plattform zur Kriminalitätsermittlung öffentlich vorzustellen.
- Chainalysis ficht den Alleinauftrag von ICE an TRM im Wert von 94,66 Millionen US-Dollar vor dem US-Bundesgericht für Ansprüche an.
CEO Esteban Castano bestätigte die Folgeinvestition in einem Interview mit Fortune. Er gab den eingeworbenen Betrag nicht bekannt. Castano bezeichnete die Investition als „bescheiden“, wodurch die Bewertung zur zentralen offengelegten Zahl wurde und nicht das erhaltene Kapital.
Der Transaktion ging eine Series-C-Finanzierung über 70 Millionen US-Dollar voraus, die TRM Labs mit 1 Milliarde US-Dollar bewertete. Blockchain Capital führte diese Runde an, während Goldman Sachs, Bessemer Venture Partners, Galaxy Ventures, Citi Ventures und andere Investoren teilnahmen, laut der Ankündigung des Unternehmens.
Die jüngste Finanzierung kam laut Fortune vollständig von bestehenden Unterstützern. TRM hat keine neuen Eigentumsdetails, Investorenzuteilungen oder Finanzberichte veröffentlicht, die die Bewertung stützen. Die Zahl von 2 Milliarden US-Dollar spiegelt daher die Bedingungen wider, die von den Teilnehmern an der Privattransaktion akzeptiert wurden.
KI-Kriminalitätsplattform wird zum zweiten Wachstumsmotor
TRM plant, über die Kryptowährungsverfolgung hinauszugehen, indem es eine Plattform einführt, die zur Untersuchung von KI-gestützter Finanzkriminalität entwickelt wurde. Castano sagte, das System würde Ermittler dabei unterstützen, Fälle von Deepfake-Betrug, Sextortion und sexuellem Kindesmissbrauch zu untersuchen. Das Unternehmen erwartet, das Produkt im November öffentlich anzukündigen.
„KI ist ein zweiter Wachstumsmotor für unser Geschäft, keine Neuausrichtung“, sagte Castano. Der Kommentar stellt die neue Plattform als Ergänzung zu TRMs Blockchain-Analysebetrieb dar. Die bestehenden Dienste helfen Börsen, Finanzinstituten und Regierungsbehörden dabei, digitale Vermögenswerte zu verfolgen und potenziell illegale Transaktionen zu identifizieren.
TRM erklärte in einer Unternehmenserklärung, dass die Plattform Blockchain-Aufzeichnungen mit Unternehmensinformationen, Cyber-Bedrohungsdaten, Darknet-Material und anderen Daten kombinieren würde. Das Unternehmen gab außerdem an, dass die kriminelle Nutzung von KI im Jahr 2026 um 40 % zugenommen habe, basierend auf seinem eigenen Index. Diese Zahl bleibt eine Unternehmensschätzung und keine unabhängig geprüfte Branchenmessung.
Umsatz- und Kundenzahlen bleiben Unternehmensangaben
Castano erwartet, dass der jährlich wiederkehrende Umsatz „in den kommenden Wochen“ 100 Millionen US-Dollar erreichen wird. Er gab weder den aktuellen Umsatz noch die Rentabilität, die Betriebsausgaben oder historische Wachstumsraten bekannt. TRM ist privat gehalten und veröffentlicht nicht die Finanzberichte, die von US-börsennotierten Unternehmen verlangt werden.
Das Unternehmen hatte Anfang September laut Fortune rund 500 Mitarbeiter. Es betreibt Büros in San Francisco, London, Singapur und Washington, D.C. TRM gibt außerdem an, dass mehr als 600 Regierungsbehörden und Finanzinstitute in 75 Ländern seine Daten-, Software- und KI-Produkte nutzen.
Die Nachfrage nach Blockchain-Tracing-Tools ist zusammen mit den Ermittlungen der Strafverfolgungsbehörden im Zusammenhang mit Kryptowährungen gestiegen. In verwandten Berichten verfolgte das FBI Bitcoin, die mit einer mutmaßlichen Darknet-Opioid-Operation in Verbindung gebracht werden, was zeigt, wie Transaktionsaufzeichnungen strafrechtliche Ermittlungen unterstützen können. Blockchain-Daten können Transfers aufdecken, aber Ermittler benötigen in der Regel Börsenaufzeichnungen und andere Beweise, um Adressen mit Personen zu verknüpfen.
ICE-Vertragsanfechtung schafft einen rechtlichen Test
TRMs Expansion erfolgt zu einem Zeitpunkt, an dem der Konkurrent Chainalysis einen Auftrag im Wert von 94,66 Millionen US-Dollar anficht, der von der US-Einwanderungs- und Zollbehörde ICE vergeben wurde. Der Vertrag umfasst Blockchain-Forensik-Software und Unterstützung für Ermittlungen im Zusammenhang mit Betrug, Cyberkriminalität und Sextortion.
Wie crypto.news zuvor berichtete, verklagte Chainalysis die USA wegen des 94,7-Millionen-Dollar-Auftrags der ICE und argumentierte, dass die Behörde rechtswidrig ein Verfahren zur Vergabe aus einer Hand genutzt habe. TRM und die US-Regierung haben diese Vorwürfe nicht als erwiesene Tatsachen akzeptiert.
Öffentliche Beschaffungsunterlagen zeigen, dass der Vertrag vom 1. Juli 2026 bis zum 30. Juni 2027 läuft. Der Streit liegt beim US-Bundesgericht für Bundesansprüche. Zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Artikels war keine öffentlich zugängliche endgültige Entscheidung in der Sache bekannt.
Das nächste bestätigte Unternehmensereignis ist die geplante Enthüllung von TRMs KI-Ermittlungsplattform im November. Anleger werden dann mehr Informationen über ihre Funktionen und die vorgesehenen Nutzer haben. Der Rechtsstreit könnte separat entscheiden, ob der ICE-Auftrag bei TRM bleibt oder eine weitere Beschaffungsprüfung erfordert.
